Cómo Negociar Opciones Aapl

FitBit ha superado brevemente los gráficos de interés todo el año y también ha sido un tema favorito para los escritores de artículos bajistas. La barra de FitBit está continuamente establecida lo suficientemente alto como para que las luchas de FitBit lleguen a ella, lo que lleva a ciclos de auge y caída en el precio de la acción. FitBit (NYSE: FIT) es una empresa que ha diseñado, fabricado y comercializado seguidores de actividad vestibles desde 2007. La IPO de la compañía fue en 2015, tras lo cual el precio de la acción se infló a los 40 altos. La acción negociada en los años 30 hasta finales de 2015 y principios de 2016 una demanda alegó que los monitores de frecuencia cardíaca FitBits eran peligrosamente inexactos, aunque se determinó rápidamente que cuando los dispositivos correctamente llevados FitBits son extremadamente precisos. Además, FitBit dio a conocer el Blaze a principios de enero de 2016, y el Blaze fue rápidamente comparado con el reloj de Apple (NASDAQ: AAPL) y despedido como un competidor fallido. Esta combinación de eventos envió el precio de la acción muy por debajo de 20, un nivel que no ha llegado cerca de la totalidad de 2016. El precio de la acción desde entonces ha saltado sobre todo entre 12 y 16, con algunas excursiones temporales fuera de esos límites. A pesar de esto, la compañía es rentable, creciendo los ingresos y operando dentro de un mercado floreciente. A medida que el enfoque de las ganancias y el precio de la acción se acerca al número mágico de compra (12), mi única preocupación principal es la barra que se ha establecido para el cuarto trimestre y la orientación que FitBit dará con el próximo informe de ganancias. En el cuarto trimestre de 2015 los analistas esperaban que FitBit ganara 0,25 por acción, y para Q4 2016 han triplicado sus expectativas a 0,75 por acción. Si FitBit planea invertir más en RampD en Q4 como proyectaron en Q2, pueden dirigir más bajo y enviar el precio de la acción caer aún más. Sin embargo, en la actualidad las expectativas de los analistas están en línea con la guía de FitBits para Q3 y 2016. Perspectiva y Orientación de FitBit Aunque las expectativas para Q3 están en el extremo superior de la guía de FitBits, la EPS esperada para Q4 está en realidad en la gama baja y media, En 1,16 para el año debe FitBit golpeó la marca de 0,19 para Q3. Otro autor demostró astutamente que la baja de Pacific Crests de FitBit del peso del sector al peso insuficiente fue realizada por un analista con un historial notablemente pobre. Además, la rebaja se hizo principalmente en el hecho de que las tiendas tienen productos FitBit en stock y que a veces las personas que poseen trackers de fitness dejar de usarlos, lo que sugiere que Ericksons método de investigación en su downgrade fue a google Bear Tesis FitBit seguido de ejercer su Dedo índice e índice pulsando repetidamente ctrl-c y ctrl-v. Sin embargo, la sensibilidad de la acción al sentimiento negativo es tal que esta noticia envió el precio de la acción hacia abajo de cerca de 17 a su valor actual de alrededor de 13,50. Tan molesto como esto es para los inversionistas de FitBit, su una ilustración perfecta de porqué usted debe negociar opciones si usted posee acciones de FitBit. Hacer dinero con llamadas cubiertas FitBit doesnt pagar un dividendo y probablemente no en el futuro previsible. Sin embargo, los inversores con una pérdida no realizada (o que están interesados ​​en los ingresos) todavía pueden ganar dinero mediante la venta de llamadas cubiertas. En primer lugar, es importante responder a algunas preguntas. 1. ¿Estoy dispuesto a vender mis acciones en la huelga en caso de que se ejerzan las opciones? 2. Si mis acciones son canceladas, entiendo completamente las implicaciones tributarias de las Reglas de Saldo-Venta del IRS 3. ¿La fecha de caducidad de la opción cae después de cualquier Fecha importante, tal como un informe de ganancias o una fecha de corte mayor Para el comercio que mostré arriba, la huelga fue más alta que mi base de costos para las acciones, así que estuve dispuesto a venderlas por 17. En cuanto al número 2, IRA así que las ganancias y las pérdidas no se aplican. Para el número 3, se estima que el próximo informe de ganancias es el 2 de noviembre, por lo que la opción debe expirar al menos una semana antes de que se produzca un gran movimiento positivo esperado en el precio de la acción. Los movimientos negativos del precio de las acciones, como ocurrió con la rebaja de la cresta de Pacific Crest, pueden ocurrir en cualquier momento con FitBit. Por lo tanto, las llamadas que he vendido por 0,31 hace un mes ahora tienen un precio de venta de 0,02 y casi sin duda caducará sin valor. FitBit se cotizaba a los 16 años cuando vendí las llamadas, que Ill han mantenido durante 39 días por op-ex por un poco mejor que 19 APY. En el peor de los casos, el precio de la acción habría ido mucho más alto que 17 y las llamadas se han coronado mi lado positivo. Sin embargo, una conciencia del ciclo de auge-caída de FitBit guiado por el interés corto extremadamente alto y rehashing perpetuo de la tesis del oso asegura que no sucederá. Interés corto FitBit Interés corto 52.3M es un montón de acciones vendidas a corto. Las instituciones poseen 66 de Fitbits 164 millones de acciones, dejando 54 millones de acciones para ser propiedad de inversores minoristas. Lo que es interesante acerca de la venta en corto es que los corredores sólo pueden pedir prestadas de las cuentas de margen, no las cuentas de efectivo. Si estás cansado del interés corto ridículamente alto para FitBit, abre simplemente una cuenta cash-only con tu corredor y mueve tus partes de FitBit en él y tu corredor (y los vendedores cortos) no podrán emprender más tus acciones. Si esto fuera ejecutado a gran escala, por ejemplo por inversionistas institucionales de FitBit, inmediatamente obligaría a un apretón corto mientras que los corredores obligan vendedores cortos a volver acciones comprando en el mercado abierto. Por ahora, sin embargo, el número de acciones vendidas corta pinta un cuadro sombrío. Una de dos cosas es verdad. 1. Casi todas las acciones que son propiedad de los inversores minoristas también están siendo cortocircuitadas por los inversores minoristas. 2. Los inversores institucionales que poseen 66 de las acciones están cortocircuitando FitBit. Para ser sincero, el segundo escenario tiene mucho sentido. Justo como pude hacer ingresos con llamadas cubiertas, una cobertura excelente contra una disminución en el precio de la acción es cortar una acción que usted posee. Los inversores minoristas y los comerciantes entrarán y saldrán en diferentes puntos proporcionando liquidez, mientras que los inversores institucionales generarán opciones de negociación de ingresos y administrarán cuidadosamente sus carteras cortas. ¿Qué pasa con las ganancias Cuando se trata de ganancias, FitBit siempre ha guiado suave y luego superó las expectativas. La situación actual ha analistas esperan FitBit para entrar en el rango bajo-mediano de su propia guía. La única manera FitBit va mal aquí es si sugieren que van a faltar en Q4, que encuentro dudoso. Odio la evidencia anecdótica, pero en cada tienda que podría concebible un stock FitBit, he visto uno. Los he visto recientemente en Costco, y los vi en la sección de joyería de Macys antes de que lanzaran la versión de moda del Flex 2. Su gasto en publicidad se acerca a 200M, y los productos están prácticamente en todas partes. Por lo tanto, ¿cómo comerciamos las ganancias Primero, deje que los pantalones cortos de guiar. Como una empresa rentable con poca necesidad de deuda, fuerte crecimiento de los ingresos y una alta probabilidad de superar su propia orientación y, por tanto, las expectativas de los analistas, nadie espera que la empresa vaya a cero. Los vendedores cortos están aprovechando el ciclo boom-bust, y usted absolutamente debe también. La manera más segura de hacer esto es adivinar dónde está la parte inferior y vender algunos puestos en efectivo garantizados. En la actualidad, puede vender 28 de octubre pone con una huelga de 13 en la oferta de 0,41. Si usted piensa que el precio de la acción va a seguir para bajar, usted puede contener, pero voy a ser muy sorprendido si esos puestos están en el dinero en op-ex. Seguramente habrá un aumento en el precio de las acciones a medida que se aproximen las ganancias. E incluso si están en el dinero, usted pierde solamente en el comercio si FitBit cierra debajo de 12.59 antes del 28 de octubre. Cualquier cosa más alta y youve hecho el dinero vendiendo esos pone. Usted puede incluso ir para los 12.5 huelgas con una oferta de 0.23. De cualquier manera, incluso si se ejerce usted tendrá acciones a bajo costo antes de las ganancias, lo que probablemente impulsará el precio de la acción que le permite salir de su posición o vender llamadas para obtener más ingresos. El crecimiento estable de los ingresos de FitBits y la capacidad consistente de superar las estimaciones de ganancias no han logrado romper con un ciclo de auge y receso en el que se cotiza entre 12 y 16 ciclos. Sin embargo, siguiendo los patrones de cotización, los inversores y comerciantes pueden generar beneficios e ingresos De vender opciones a una prima tal que incluso si las opciones son ejercidas, las acciones se venden o se poseen a un precio aceptable. En el mejor de los casos, y como ocurre a menudo, las llamadas vendidas y expira vence sin valor, siempre y cuando el vendedor presta atención a fechas importantes, tales como próximos informes de ganancias. Divulgación: Soy / somos largos FIT. Escribí este artículo yo mismo, y expresa mis propias opiniones. No estoy recibiendo compensación por ello (que no sea de Buscando Alpha). No tengo ninguna relación comercial con ninguna compañía cuyas acciones se mencionan en este artículo. Leer artículo completo Una guía de estrategias de negociación de opciones para principiantes Las opciones son contratos de derivados condicionales que permiten a los compradores de los contratos a. k.a los titulares de opciones, para comprar o vender un valor a un precio elegido. Los compradores de opciones se cobran una cantidad llamada prima por los vendedores por tal derecho. En caso de que los precios de mercado sean desfavorables para los titulares de opciones, dejarán que la opción caduque sin valor y asegurando así que las pérdidas no sean superiores a la prima. En contraste, los vendedores de opción, los escritores opción a. k.a asumir un mayor riesgo que los compradores de la opción, por lo que exigen esta prima. (Lea más sobre: ​​Opciones básicas). Las opciones se dividen en opciones de compra y venta. Una opción de compra es donde el comprador del contrato adquiere el derecho de comprar el activo subyacente en el futuro a un precio predeterminado, denominado precio de ejercicio o precio de ejercicio. Una opción de venta es donde el comprador adquiere el derecho de vender el activo subyacente en el futuro al precio predeterminado. ¿Por qué opciones comerciales en lugar de un activo directo? Hay algunas ventajas a las opciones comerciales. El Chicago Board of Option Exchange (CBOE) es el mayor intercambio de este tipo en el mundo, ofreciendo opciones sobre una amplia variedad de acciones e índices individuales. (Vea: Los vendedores de opciones tienen un límite de negociación). Los comerciantes pueden construir estrategias de opciones que van desde las simples, por lo general con una sola opción, hasta las más complejas que implican múltiples posiciones de opción simultáneas. Las siguientes son estrategias de opciones básicas para principiantes. (Véase también: 10 estrategias de opciones para saber). Compra de llamadas de larga duración Esta es la posición preferida de los comerciantes que son: Bullish en un stock o índice en particular y no quieren arriesgar su capital en caso de movimiento a la baja. Deseando tomar ganancias apalancadas en el mercado bajista. Las opciones son instrumentos apalancados que permiten a los comerciantes para amplificar el beneficio por el riesgo de cantidades más pequeñas de lo que de otro modo sería necesario si el activo subyacente se negoció por sí mismo. Las opciones estándar sobre una sola acción son equivalentes en tamaño a 100 acciones. Mediante las opciones de negociación, los inversores pueden aprovechar las opciones de apalancamiento. Supongamos que un comerciante quiere invertir alrededor de 5000 en Apple (AAPL), operando alrededor de 127 por acción. Con esta cantidad él / ella puede comprar 39 acciones para 4953. Suponga entonces que el precio de las acciones aumenta alrededor de 10 a 140 en los próximos dos meses. Haciendo caso omiso de las tasas de corretaje, comisión o transacción, la cartera de comerciantes se elevará a 5448, dejando al comerciante un rendimiento neto en dólares de 448 o alrededor de 10 en el capital invertido. Dado el presupuesto de inversión de los comerciantes disponibles él / ella puede comprar 9 opciones para 4,997.65. El tamaño de un contrato es de 100 acciones de Apple, por lo que el comerciante está haciendo efectivamente un acuerdo de 900 acciones de Apple. Según el escenario anterior, si el precio aumenta a 140 al vencimiento el 15 de mayo de 2015, el pago de los comerciantes de la posición de la opción será como sigue: El beneficio neto de la posición será 11.700 4.997,65 6,795 o un 135 retorno sobre el capital invertido, Un rendimiento mucho mayor en comparación con la negociación del activo subyacente directamente. Riesgo de la estrategia: La pérdida potencial de los operadores de una llamada larga se limita a la prima pagada. El beneficio potencial es ilimitado, lo que significa que la recompensa aumentará tanto como el precio del activo subyacente aumenta. (Obtenga más información en: Gestión del riesgo con opciones Estrategias: Largo y corto plazo y Posiciones de venta). Esta es la posición preferida de los comerciantes que son: Bearish en un rendimiento subyacente, pero no quieren asumir el riesgo de movimiento adverso en una estrategia de venta corta. Deseando aprovecharse de la posición apalancada. Si un comerciante es bajista en el mercado, puede vender a corto un activo como Microsoft (MSFT), por ejemplo. Sin embargo, la compra de una opción de venta en las acciones puede ser una estrategia alternativa. Una opción de venta permitirá al comerciante beneficiarse de la posición si el precio de la acción cae. Si por otro lado el precio no aumenta, el comerciante puede dejar que la opción vence sin valor perder sólo la prima. (Para obtener más información, consulte: Ciclos de vencimiento de las opciones de compra). Riesgo de la estrategia: La pérdida potencial se limita a la prima pagada por la opción (costo de la opción multiplicada por el tamaño del contrato). Puesto que la función de pago de la put larga se define como max (precio de ejercicio - precio de la acción - 0), el beneficio máximo de la posición es limitado, ya que el precio de la acción no puede caer por debajo de cero. Esta es la posición preferida de los comerciantes que: No esperan ningún cambio o un ligero aumento en el precio subyacente. ¿Quieres limitar el potencial al alza a cambio de una protección limitada a la baja. La estrategia de llamadas cubiertas implica una posición corta en una opción de compra y una posición larga en el activo subyacente. La posición larga asegura que el escritor de la llamada corta entregará el precio subyacente si el comerciante largo ejerce la opción. Con un fuera de la opción de la llamada del dinero, un comerciante recolecta una pequeña cantidad de la prima, también permitiendo el potencial ascendente limitado. (Leer más en: Comprensión de las opciones de dinero). La prima acumulada cubre las posibles pérdidas negativas en cierta medida. En general, la estrategia reproduce sintéticamente la opción de venta corta, como se ilustra en el gráfico siguiente. Supongamos que el 20 de marzo de 2015, un comerciante utiliza 39.000 para comprar 1000 acciones de BP (BP) a 39 por acción y simultáneamente escribe una opción de compra de 45 al costo de 0,35, con vencimiento el 10 de junio. El resultado neto de esta estrategia es un flujo de salida de 38.650 (0.351.000 391.000) y, por lo tanto, el gasto total de inversión se reduce por la prima de 350 cobrados de la opción de opción de compra de corto plazo. La estrategia en este ejemplo implica que el comerciante no espera que el precio se mueva por encima de 45 o significativamente por debajo de 39 en los próximos tres meses. Las pérdidas en la cartera de acciones hasta 350 (en caso de que el precio disminuya a 38,65) serán compensadas por la prima recibida de la posición de opción, por lo tanto, se proporcionará una protección limitada a la baja. (Para obtener más información, consulte: Reducir las opciones de riesgo con llamadas cubiertas). Riesgo de la estrategia: Si el precio de la acción sube más de 45 al vencimiento, se ejercerá la opción de compra y el comerciante tendrá que entregar la cartera de acciones, perdiéndola por completo. Si el precio de la acción cae significativamente por debajo de 39, p. 30, la opción vence sin valor, pero la cartera de acciones también perderá un valor significativo significativamente una pequeña compensación igual al importe de la prima. Esta posición sería preferida por los comerciantes que poseen el activo subyacente y quieren protección a la baja. La estrategia implica una posición larga en el activo subyacente y también una posición de opción put larga. (Para una lectura relacionada, vea: Una estrategia de negociación de opciones de cobertura cubiertas alternativas). Una estrategia alternativa sería vender el activo subyacente, pero el comerciante puede no querer liquidar la cartera. Tal vez porque espera ganancias de capital elevadas a largo plazo y por lo tanto busca protección a corto plazo. Si el precio subyacente aumenta al vencimiento. La opción vence sin valor y el comerciante pierde la prima pero todavía tiene el beneficio del precio subyacente subyacente que él está sosteniendo. Por otra parte, si el precio subyacente disminuye, la posición de la cartera de los comerciantes pierde valor, pero esta pérdida está en gran medida cubierta por la ganancia de la posición de opción de venta que se ejerce en las circunstancias dadas. Por lo tanto, la posición protectora puede ser efectivamente considerada como una estrategia de seguros. El comerciante puede establecer el precio de ejercicio por debajo del precio actual para reducir el pago de la prima a expensas de la disminución de la protección a la baja. Esto se puede considerar como un seguro deducible. Supongamos, por ejemplo, que un inversor compra 1000 acciones de Coca-Cola (KO) a un precio de 40 y quiere proteger la inversión de movimientos adversos de precios durante los próximos tres meses. Las siguientes opciones de venta están disponibles: 15 de junio de 2015 Opciones La tabla implica que el costo de la protección aumenta con el nivel de la misma. Por ejemplo, si el comerciante quiere proteger la cartera de inversiones frente a cualquier caída en el precio, puede comprar 10 opciones de venta a un precio de ejercicio de 40. En otras palabras, puede comprar una opción de dinero que es muy costoso. El comerciante terminará pagando 4,250 por esta opción. Sin embargo, si el comerciante está dispuesto a tolerar algún nivel de riesgo a la baja. Él puede elegir menos costoso de las opciones de dinero como un 35 poner. En este caso, el costo de la opción será mucho menor, sólo 2.250. Riesgo de la estrategia: Si el precio del subyacente cae, la pérdida potencial de la estrategia global está limitada por la diferencia entre el precio inicial de la acción y el precio de ejercicio más la prima pagada por la opción. En el ejemplo anterior, al precio de ejercicio de 35, la pérdida se limita a 7,25 (40-352,25). Mientras tanto, la pérdida potencial de la estrategia que implica en las opciones de dinero se limitará a la prima de la opción. Las opciones ofrecen estrategias alternativas para que los inversores se beneficien de la negociación de valores subyacentes. Theres una variedad de estrategias que implican diferentes combinaciones de opciones, activos subyacentes y otros derivados. Estrategias básicas para los principiantes son la compra de llamadas, la compra de poner, la venta de llamadas cubiertas y la compra de protección poner, mientras que otras estrategias que implican opciones requerirían más sofisticados conocimientos y habilidades en derivados. Hay ventajas a las opciones de negociación en lugar de los activos subyacentes, como la protección a la baja y el rendimiento apalancado, pero también hay desventajas como el requisito de pago de prima por adelantado. Suscríbete a Noticias para usar para obtener las últimas ideas y análisis Gracias por registrarte en Investopedia Insights - Noticias para usar. ¿Quieres aprender a invertir? 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Cuando la volatilidad implícita es baja, las oportunidades de venta de opciones se agotan, ya que las primas disponibles son tan insignificantes. Ahora, sin embargo, VXAPL se sienta cerca de 32 y apenas como que la nueva vida se ha infused en los precios de la opción. Herersquos una manera de ilustrar el reciente cambio en las primas de la opción AAPL: El 20 de marzo, las opciones mensuales de abril de AAPL tenían 28 días a la expiración y se negociaban con una volatilidad implícita promedio de 23,02. Sobre la base de esta volatilidad implícita, el movimiento esperado para las acciones de AAPL fue de apenas 6,45 durante los 28 días restantes hasta la expiración de abril. A la luz de los acontecimientos recientes, las expectativas de volatilidad han subido más. Ahora, estas mismas opciones mensuales de abril tienen una volatilidad media implícita de 30,33. A pesar de que sólo tenemos 18 días restantes hasta el vencimiento, el movimiento esperado ha subido 6.81. AAPL acción ahora se espera que se mueva más en casi la mitad de la cantidad de tiempo. Un par de Operaciones de Opción AAPL Para explotar las ahora excesivas primas de las opciones de AAPL, considere las siguientes dos ideas comerciales: AAPL Put Spreads: Bulls podría vender el spread de abril 119/115 para un crédito de 48 centavos de dólar. La recompensa máxima se limita a la prima inicial de 48 céntimos y se embolsará si AAPL puede permanecer por encima de 119 para las próximas tres semanas. El riesgo se limita a la distancia entre huelgas menos el crédito inicial, o 3,52, y se perderá si la AAPL cae por debajo de 115 por vencimiento. AAPL Call Spreads: Bears puede vender el spread de la oferta de abril de 130/134 por 61 centavos de crédito. La recompensa máxima se limita a la prima inicial de 61 centavos y se capturará si la AAPL puede permanecer por debajo de 130 por vencimiento. El riesgo se limita a la distancia entre las huelgas menos el crédito inicial, o 3.39, y se perderá si la AAPL se eleva por encima de 134 por vencimiento. A partir de este escrito, Tyler Craig propiedad de toro poner los diferenciales en AAPL. Usando opciones para negociar las ganancias de AAPL Publicado el 23 de julio La negociación de acciones en torno a los tiempos de lanzamientos de ganancias es una operación notoriamente difícil porque Requiere una predicción precisa de la dirección del movimiento de precios. Las predicciones incorrectas pueden exponer al comerciante a una pérdida sustancial si se producen grandes movimientos inesperados contra su posición. Debido al riesgo asociado con estos eventos, muchos comerciantes usan opciones para definir su riesgo y proteger su capital comercial. El propósito de mi misiva de hoy es presentar varios enfoques para el uso de opciones para capturar ganancias durante el ciclo de ganancias y para ayudar a presentar la lógica y llamar la atención sobre un potencial potencial de uso de estos vehículos en esta situación específica. Es esencial reconocer que a medida que se aproximan los anuncios de ganancias, existe un patrón consistente y predecible de aumento en la volatilidad implícita de las opciones. Esta volatilidad implícita jugo confiablemente colapsa hacia promedios históricos después de la liberación de ganancias y el movimiento resultante de los precios. Un ejemplo del mundo real de este fenómeno se puede ver en la cadena de opciones de AAPL que informará ganancias mañana por la tarde. Las cotizaciones de las opciones actuales se muestran en la siguiente tabla: Opción AAPL Aviso de comercio la volatilidad implícita etiquetada como MIV en la tabla anterior para la llamada de huelga 605. La volatilidad de la serie frontal, el contrato semanal, es de 59,6, mientras que la misma opción en la serie mensual de septiembre tiene una volatilidad de 28,3. Esta es una gran diferencia y tiene un gran impacto en el precio de las opciones. Si el semanario tuviera la misma volatilidad implícita que la opción de septiembre, tendría un precio de alrededor de 7,70 en lugar de su precio actual de 16,50. El valor de la volatilidad implícita en las opciones del mes anterior o de la semana anterior permite calcular el movimiento previsto del Subyacente pero silencioso en la dirección del movimiento. Una variedad de fórmulas para calcular la magnitud de este movimiento están disponibles, pero el más simple es quizás el promedio del precio de la serie delantera estrangula y straddle. En el caso de AAPL, el straddle tiene un precio de 33,80 y el primer estrangulamiento fuera del dinero tiene un precio de 28,95. Así que la opción de precios está prediciendo un movimiento de alrededor de 31,50. Este análisis no da ninguna información sobre la probabilidad de la dirección del movimiento. Hay un gran número de transacciones potenciales que podrían ser ingresadas para beneficiarse de la reacción de los precios a las ganancias. Los únicos negocios negativos son aquellos que se verán afectados negativamente por el colapso previsible de la volatilidad implícita. Un ejemplo de un comercio pobre antes de las ganancias sería simplemente comprar compras largas o largas llamadas. Esta construcción de comercio se enfrentará a un fuerte precio viento de cabeza como la volatilidad implícita regresa a su rango normal después de la liberación de las ganancias. Veamos ejemplos simples de un comercio alcista, un comercio bajista, y un comercio que refleja un enfoque diferente. La lógica central en la construcción de estos oficios es que deben ser al menos mínimamente afectados por las disminuciones en la volatilidad implícita (en el pico de opciones, el vega debe ser pequeño) y aún mejor se ven afectados positivamente por las disminuciones en la volatilidad implícita. El comercio alcista es un diferencial de débito de llamada y la PampL se representa a continuación: Haga clic para ENLARGAR AAPL Opción Estrategia alcista Este comercio tiene un riesgo máximo definido del costo de establecer el comercio, una pequeña exposición negativa a la disminución de la volatilidad implícita y alcanza la máxima rentabilidad en Expiración cuando AAPL es a 615 o más alto. Las características funcionales son similares al débito de la llamada y alcanza la rentabilidad máxima en la expiración cuando AAPL está en 595 o más bajo. Y finalmente el enfoque diferente, un comercio llamado Cóndor de Hierro, con una amplia gama de rentabilidad. El Iron Condor Spread refleja la expectativa de que AAPL se moverá no más de 1,5 veces (1,5x) el movimiento previsto: Haga clic para ENLARGE Apple 8211 Opción AAPL Hierro Condor Spread Este comercio tiene un beneficio potencial significativamente menor que los oficios direccionales, pero no requiere Pronóstico de la dirección de precios relacionados con la liberación de resultados. Es rentable siempre y cuando AAPL cierre entre 551 y 651 al vencimiento. Este es un ejemplo de un comercio vega negativo que se beneficia del colapso de la volatilidad implícita. Estos son sólo tres ejemplos de una multitud de operaciones potenciales para capturar ganancias alrededor del ciclo de ganancias de AAPLs. Estas mismas construcciones comerciales y reglas se aplican a cualquier subyacente antes de un lanzamiento de ganancias importante, liberación de datos económicos, o anuncio de la FDA donde uno o un grupo pequeño de activos subyacentes son significativamente afectados. Dentro de cada uno de estos grupos, existen múltiples construcciones potenciales específicas de combinaciones de precios de ejercicio que pueden optimizarse para reflejar una amplia gama de hipótesis de precios. En la columna de las próximas semanas, volveremos a este intrigante tema de negociar opciones en torno a las ganancias y ver cómo nuestro ejemplo de operaciones realizadas. Hasta entonces, Happy Trading Simple UN comercio por semana Trading Strategy Únete a www. OptionsTradingSignals hoy con nuestro juicio de 14 días Este material no debe ser considerado como asesoramiento de inversión. J. W. Jones no es un asesor de inversiones registrado. Bajo ninguna circunstancia se debe utilizar o interpretar un contenido de este artículo o del sitio web de OptionsTradingSignals como una recomendación para comprar o vender cualquier tipo de contrato de seguridad o de productos básicos. Este material no es una solicitud para un enfoque comercial de los mercados financieros. Las decisiones de inversión deben ser hechas en todo caso por el lector o por su asesor de inversiones registrado. Esta información es sólo para fines educativos. Apple Inc. Opción La mayoría de los activos en tiempo real después de las horas Pre-Market News Resumen de las cotizaciones Resumen Cotizaciones interactivas Configuración predeterminada Tenga en cuenta que una vez que haga su selección, se aplicará a todas las futuras visitas a NASDAQ. Si, en cualquier momento, está interesado en volver a nuestra configuración predeterminada, seleccione Ajuste predeterminado anterior. Si tiene alguna pregunta o algún problema al cambiar la configuración predeterminada, envíe un correo electrónico a isfeedbacknasdaq. Confirme su selección: Ha seleccionado cambiar su configuración predeterminada para la Búsqueda de cotizaciones. Ahora será su página de destino predeterminada a menos que cambie de nuevo la configuración o elimine las cookies. ¿Está seguro de que desea cambiar su configuración? 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